株式（36）信用取引を使うとこんな事が出来ます

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信用取引は、すごく便利な「取引」なのですが、「危険な取引」「手を出してはいけない取引」と考えている人も多いようです。

信用取引は用語やルールなど、覚える事はなかなか多いのですが、だからといって「初心者が手を出してはいけない取引」と考えるのは早計です。

信用取引の用語やルールの説明は証券会社にお任せして、この記事では、「信用取引を使うとこんな事が出来ますよ」という事をお伝えしていきたいと思います。

なお、魅力やリスクについては、こちらをご覧下さい。

信用取引で心がける事

何月何日いくらで決済するのか、明確な予想を立てて取引をする事が大切です。期日管理ですね。外れても構いません。明確な予想を立てる事が大切です。

現物取引にも言える事ですが、信用取引の場合はレバレッジを掛けていたり、保有期間中ずっと金利が掛かっているため、より重要になります。昨今、売買手数料は0円に近いのですから、思惑が外れた時にはマメに決済しましょう。運任せにしない癖を付ける事が大切です。

信用取引を使えば、日経平均も短期の投資対象に出来る

日経平均や業種別指数のETFなどは、個別銘柄に比べて情報量も多く、初心者にも取引きしやすい銘柄なのですが、値動きの少なさから短期では敬遠されがちです。しかし、信用取引でレバレッジを掛けて利幅を調整すれば、短期でも十分面白い銘柄になります。更に、売建てを使えば下げ相場にも対応出来ます。

効率の良い株式投資をさらに効率良く

旬な話題や銘柄に乗って投資をしていく。個別銘柄投資の醍醐味ですが、膨大な勉強量が必要になります。

敢えて手を拡げず、数銘柄だけをウォッチして、タイミングを見て売買する方法があります。「俗に言う得意な銘柄を持つ」というやり方です。

その数銘柄だけは、他の投資家よりも詳しくなるため有効なやり方なのですが、デメリットがあります。上がってしまうとなかなか下がって来なくて、「暫くお休み」という状況に陥りやすい事です。

しかし、売建てを使えば、下げ相場にも対応出来るため、銘柄数を増やさずチャンスを２倍に拡げられます。

買建てと売建ての組み合わせにもいろいろあります

買建てと売建てを組み合わせる事によって狙ったリスクをヘッジする事は、信用取引の常套手段です。

例えば、個別銘柄を買って日経平均を売建てれば、全体相場の影響をヘッジ出来ます。同様に業種別指数を使っても構いません。

個別銘柄同士を組み合わせる場合は、通常の上がると思う銘柄を買って、下がると思う銘柄を売建てる方法の他にも、同業種の相関性の高い銘柄などで、割高と思われる銘柄を売建てて、割安と思われる銘柄を買建てるなどの方法もあります。

信用取引の両建て・２階建てにも税金対策などのメリットはある

両建てや継ぎ売、２階建てなど通常デメリットしか感じない取引ですが、状況によってはメリットもあります。特に年末など節税対策に使えます。

両建てで損金(益金)の持ち越し

両建てとは、買建てと売建てを同時に保有する事です。通常は、金利を払いたい以外の理由は思い当たりません (*_*)

しかし、値動きの激しい銘柄を両建てして大きく値動きすると、売建てと買建てのどちらかに大きな含み益が出来、もう一方に大きな含み損が出来ます。年末年始で、売建てと買建ての決済する年を分ける事で、益出しと損出しが出来ます。

ただし、値動きの激しい銘柄です。片方だけ落とした状態で数日も放っておいたら、どうなるかわかりません。落としたらすぐに落とした方も建て直して、損益を確定させておきましょう。

継ぎ売りで権利取り

継ぎ売りは、保有している現物株を信用で売建てる事です。こちらは、両建てと違い色々とメリットがあります。

現物株の評価益をそのままに、下げ相場に対応したい。期末などで株主優待を受け取りたいが、期末を挟んで値下がりしそう。同様に、株主優待制度に株主になって何年間などの縛りがあるが期末を挟んで値下がりしそう。などの対策に使えます。

２階建てで評価益(損)の保存

２階建ては、現物で保有している銘柄を信用でも買建てする事です。その銘柄が下がる事で、担保の減少と建玉の評価損の増大が同時に起こるため、ハイリスクな取引になります。証券会社によっては禁止しています。

通常は、しない方が良いと思いますが、リスク管理を十分にした上でなら、有りだと思います。

通常の利益を狙う取引の他に、保有している現物株の評価益が大きい銘柄で短期売買をしたい場合など、信用取引を利用する事で、保有している現物株の利益を合算せずに売買出来ます。

「レバレッジが効く。売建てが出来る。」というだけで、取引きのバリエーションが大きく拡がります。また、税制上の取得価格が建玉毎というのも使えます。

信用取引は、確かに現物取引にはないリスクもありますが、他の投資家が使っている有利な制度を、「自分は使わずに勝てる」と思う方が、「どうなんだろう？」と私は思います。

次回は、両建ての恐怖と実現益への拘りの大切さです。